Управљање портфељем је активност која се састоји од доношења инвестиционих одлука и њихове примене на скуп имовине која је изабрана на дискрециони и персонализовани начин.
Иако је управљање портфељем обично професионална активност, концепт се такође може користити за упућивање на личну ситуацију. У ствари, постоје појединачни инвеститори који управљају сопственим портфељем хартија од вредности. Међутим, када говоримо о управљању портфељем, најчешће је то што мислимо на професионалну активност коју обављају овлашћени субјекти.
Треба напоменути да саветовање није исто што и управљање. Лице или ентитет који управља портфељем има моћ да купује или продаје финансијску имовину директно на тржиште. Супротно томе, саветник може препоручити, али никада не извршити директно.
Правни облик који спаја појединца и професионалца је уговор о управљању портфељем. Овај уговор мора испуњавати низ карактеристика да би био легалан.
Ко врши управљање портфељем?
Осим што се концепт може користити за упућивање на приватне инвеститоре који то раде самостално, професионално говорећи, компаније које могу управљати портфељима су ограничене. Ово ограничење зависиће од земље и надлежних монетарних власти.
Спремни да инвестирате на тржишта?
Један од највећих брокера на свету, еТоро, учинио је улагање на финансијским тржиштима доступнијим. Сада свако може инвестирати у акције или купити део акција са провизијом од 0%. Почните да инвестирате одмах са депозитом од само 200 долара. Запамтите да је важно тренирати за инвестирање, али наравно данас то може свако да уради.
Ваш капитал је у опасности. Могу се применити и друге накнаде. За више информација посетите стоцкс.еТоро.цом
Желим да инвестирам са Еторо-омНа пример, у Шпанији они који могу да врше управљање портфељем како је овде дефинисано су:
- ХоВ (СВ): Могу да управљају својим и туђим портфељем.
- Компаније за управљање портфељем (СГЦ): Они могу управљати туђим портфељем, али не и својим. Односно, могу имати клијенте који им делегирају управљање својим портфељем, али не и креирати портфеље сопственим капиталом.
- Друштва за управљање институцијама за колективно улагање (СГИИЦ): То су компаније које имају моћ управљања институцијама за колективно улагање. На пример, узајамни фондови.
Као клијенти морамо обратити пажњу на понуђене услуге да бирамо менаџера који одговара нашем профилу. Иако ће менаџер фонда управљати нашим новцем на исти начин као и компанија за управљање портфељем (СГЦ), то није исти посао. У теорији, ЦМС-ови извршавају персонализовано, индивидуализовано управљање портфељем искључиво нашим новцем. На пример, ако имамо 20.000 евра, КМС ће појединачно управљати тим 20.000 евра. Међутим, ако тих истих 20.000 евра уведемо у инвестициони фонд, они ће се додати у имовину фонда.