Паркинсонова нестабилност - шта је то, дефиниција и концепт

Волантилност Паркинсона је слична пондерисаном просеку с том разликом што узимамо у обзир само максималне и минималне цене финансијског средства у датом тренутку.

Другим речима, Паркинсонова волатилност је модификација пондерисане историјске волатилности узимајући у обзир максималне и минималне цене трговања.

Волантилност Паркинсона рођена је као критика пондерисане историјске волатилности, јер узима у обзир само цене затварања. Дакле, ова нова мера брани да историјске максималне и минималне цене садрже релевантне информације за будућност у кратком и средњем року. Четири модалитета цена (отварање, затварање, максимум и минимум) много су информативнији заједно него појединачно, у зависности од операције коју спроводимо.

Паркинсонова формула испарљивости

Максимумт: је посматрање тузорак максимум.

Минимумт: је посматрање т узорак минимум.

Отварањет: је посматрање тотварање узорка.

Завршнит: је посматрање тзатварање узорка.

У: природни логаритам.

Овај образац се најчешће користи за израчунавање историјских нестабилности пондерисаних кроз максималне и минималне цене.

Трансформације

  • Укључивање закључних, максималних и минималних цена:
  • Укључивање цена затварања, отварања, максималне и минималне цене:

За разлику од конвенционалне пондерисане историјске волатилности, Паркинсонова волатилност већ укључује континуиране варијације (логаритме) у свој прорачун.

Практични пример

Претпостављамо да желимо да израчунамо дневну Паркинсонову колебљивост цене АлпинеСкичетири дана.

Процес

Преузимамо четири модалитета цена: отварање, максимум, минимум и затварање акције.

Дакле, израчунавамо волатилност четири трговачка дана:

Волатилност четири трговинска дана:

Волантилност Паркинсона: затварање цена, падова и падова

Израчун волатилности са ценама на затварању, највишим и најнижим вредностима у четири трговачка дана:

Волантилност Паркинсона: затварање, отварање, високе и ниске цене

Прорачун волатилности са затварањем, отварањем, максималном и минималном ценом четири дана трговања:

Тумачење

Волатилности четири трговинска дана су:

  • Волантилност Паркинсона = 16,41%
  • Затварање цена, падови и падови (Паркинсонова волатилност) = 14,90%
  • Затварање, отварање, максималне и минималне цене (Паркинсонова волатилност) = 9,28%.

Закључно, укључивање почетне, максималне и минималне цене зависи од природе финансијског средства и наше инвестиционе стратегије. Дакле, ако изводимо свакодневну операцију, бићемо заинтересовани за контролу свих доступних информација. С друге стране, ако будемо више у средњем року, отварање ће бити мање релевантно уколико не извршимо неку операцију тог одређеног дана. На исти начин, максимуме и минимуме можемо имати као референцу за цртање канала трговања и знати максималну историјску променљивост залиха.

Популар Постс

Кина се вратоломном брзином припрема за свет без папирног новца

Готовину у азијској земљи брзо замењују платформе за плаћање путем Интернета: Алипаи, који припада гиганту за електронску трговину Алибаба, и ВеЦхат Паи, интегрисани у Тенцентову апликацију за тренутне поруке и друштвене мреже. Брза адаптација пословног ткива и свих врста услугаПрочитајте више…

Инвестиције 1900.

Да сте инвестирали 1.000 долара на америчкој берзи, попут индекса Дов Јонес, сада бисте имали више од ...…

Осам навика успешних људи

Много је јутарњих навика којих се успешни људи свакодневно придржавају. У раним сатима дана је када имамо највећу снагу воље, поштовање ових једноставних смерница је најбољи начин за постизање било којег циља. Већина великих вођа у историји били су ликови који су волели да устајуПрочитајте више…

Швајцарска бележи најлошије резултате у финансијској историји

Крајем 2015. године, Народна банка швајцарске земље очекује да забележи губитке од 23.000 милиона швајцарских франака (21.132 милиона евра), што представља најнегативније цифре до којих је централни ентитет дошао од свог оснивања 1907. године. Конкретно, Швајцарци издавачки институт очекује да ће објавити годишње губитке Прочитајте више…