Дионички инвестициони фонд је инвестициони фонд који већину своје имовине улаже у капиталну имовину. Такође и у другим производима који реплицирају средства са променљивим приходом, путем деривата (на пример, фјучерса или варанта).
Ова врста фонда сматра се ризичним инструментом штедње у инвестиционом профилу. То је због чињенице да улаже у имовину која не гарантује повраћај, где варијације које се могу догодити, с обзиром на нестабилност имовине, могу довести до већих губитака у инвестиционом портфељу. Све то, када инвеститор надокнађује акције фонда.
Да би се фонд сматрао акцијама, он не мора бити 100% уложен у акције. Међутим, важан део мора бити.
На пример, у Шпанији, Национална комисија за тржиште хартија од вредности (ЦНМВ) утврђује да су они они који улажу више од 75% своје имовине у акције.
Диверзификација власничких фондова
Улагање путем инвестиционог фонда има ефекат диверзификације.
Спремни да инвестирате на тржишта?
Један од највећих брокера на свету, еТоро, учинио је улагање на финансијским тржиштима доступнијим. Сада свако може инвестирати у акције или купити део акција са провизијом од 0%. Почните да инвестирате одмах са депозитом од само 200 долара. Запамтите да је важно тренирати за инвестирање, али наравно данас то може свако да уради.
Ваш капитал је у опасности. Могу се применити и друге накнаде. За више информација посетите стоцкс.еТоро.цом
Желим да инвестирам са Еторо-омДиверзификација је, дакле, улагање у широк спектар финансијске имовине (у овом случају у акције). Циљ такве диверзификације је смањити ризик портфеља. То је да, ако улажемо одвојено у све акције, стекли бисмо већи ризик него, напротив, ако то учинимо путем инвестиционог фонда.
Међутим, постоји неколико врста диверзификације:
- Наивна диверзификација: То је оно што се дешава када у свој портфељ уврстимо залихе из различитих сектора. Запамтите да постоје сектори попут банкарства који су подложнији нестабилности и други који су с временом стабилнији.
- Марковитз Диверсификација: Састоји се од комбинације различитих радњи које имају негативан или низак коефицијент корелације. На овај начин, ово ће помоћи да се смањи ризик од тога.
Најраспрострањенији однос, који мери учинак менаџера у односу на преузети ризик, је Шарпов однос.
Карактеристике акцијског фонда
Главна карактеристика је да улаже у капиталну имовину. Али морамо узети у обзир и друге аспекте. Документ о основним информацијама за инвеститоре (ДФИ) је једноставан, јасан, сажет документ који је обавезан за све субјекте.
У овом случају је погодно извршити малу анализу различитих аспеката фонда.
На овај начин, мора међу своје елементе да садржи следеће карактеристике:
Подаци о идентификацији фонда:
- ИСИН код (важећи на пример за проналажење у блоомберг).
- Регистрациони број у комисији за берзу.
- Идентификација менаџера.
Инвестициони циљеви и политика:
- Детаљан опис стратегије фонда: шта и како улажете. У овом случају говорићемо о фонду који има категорију променљивог дохотка.
- Инвестициона политика: детаљан опис стратегије фонда за улагање имовине учесника. Постоје различите стратегије инвестирања, попут оних које улажу са вредношћу или стилом раста.
- Циљ управљања: да ли има референтни индекс (референтни индекс) или не, где ће се у сваком тренутку моћи видети да ли прелази или колико је испод тог индекса.
Профил ризика:
- Знајте ризик фонда. То се може знати по знању имовине која се налази унутра. Многи регулатори постављају нивое за мерење ризика. На пример, прописи шпанског ЦНМВ успостављају скалу од 1 до 7 нивоа. Теорија каже, у нормалним тржишним условима да 1 има нижи принос и мањи ризик, а 7 би могао бити већи принос у замену за већи ризик.
Текући трошкови и провизије:
- ТЕР (Однос укупних трошкова): то је просечни просек укупних трошкова које сноси фонд. Важно је да су ниске, јер ће потенцијална корист за учесника бити већа.
Историјска исплативост:
- У овом случају се приказује тракасти графикон који приказује годишњу профитабилност коју је фонд стекао током последњих 10 година. Неопходно је анализирати како се фонд понашао у стресним ситуацијама попут финансијске кризе 2008. године.