Штедња у Шпанији, нешто што Шпанце није карактерисало ни у време кризе. Велики проблем за земљу која види како се дуг домаћинстава непрестано повећава на неконтролисан начин. Уговарање хипотека у Шпанији и даље расте, а становање је, како каже економиста Даниел Лацалле, и даље главни извор штедње Шпанаца. То доводи до недостатка ликвидности за породице и великог проблема у шпанској штедњи, која мора да прибегне банкарским кредитима да би подмирила плаћања.
Пре неколико месеци видели смо како је шпанска штедња домаћинстава опала у запаженом паду. У марту ове године штедња је преполовљена од врхунца кризе, све ближе и ближе најнижим нивоима. Најнижи ниво забележен је 2008. године, када је достигао 5,8% годишњег расположивог дохотка. Тренутно износи 6%, што је далеко од 14% којих се дотакла 2009. године.
Ови подаци показују како се штедња у Шпанији смањује и иако је потрошња мало повећана, овај недостатак штедње могао би довести до озбиљног проблема за будућу потрошњу, јер шпанска домаћинства издвајају све мање новца од расположивог дохотка на вашу штедњу.
Као што видимо, Шпанија пати од озбиљног проблема. Овај колапс уштеђевине резултат је ниског нивоа прихода на располагању шпанским породицама и дуга који имају. Шпанија је земља задужена и која заузврат пати од великог проблема са дугом по домаћинству. Шпанска домаћинства се задужују и то им отежава да део дохотка алоцирају на штедњу.
Пре неки дан смо могли да видимо како је ММФ тражио од светских монетарних власти да одмах елиминишу подстицајне политике за реактивацију економије уговарањем кредита. Ове изјаве јединог надзорника имале су своје значење, јер ако тако наставимо, могли бисмо се поново наћи заглибљени у великој финансијској кризи која би у потпуности окончала многа домаћинства која нису могла да се носе са уговорним дуговима.
Ако погледамо најновије забележене податке, 60% шпанских домаћинстава троши много више него што зарађују током читавог живота и практично не штеде ништа, па би то било могуће само на основу задужености и, упркос чињеници да је А висок стопа шпанских домаћинстава већ је започела своје планове за смањење дуга, и даље се приказују врло високи износи дуга.
Шпански сан: хипотеке
Не бисмо могли да разговарамо о дугу и штедњи у Шпанији, а да не поменемо хипотеке.
Сваки Шпанац сања о стјецању куће током њеног животног циклуса, и, уколико не постоје врло високи нивои прихода, то је могуће само дугом уз стјецање хипотеке која нам омогућава да купимо кућу. Из тог разлога је велики економиста Даниел Лацалле увек коментарисао да је главни извор штедње у Шпанији становање.
Објашњење ове фразе из Даниел Лацалле Једноставно је, због нивоа дохотка који се производи у шпанским домаћинствима, стопа расположивог дохотка коју су оставили да посвете штедњи је занемарљива. Ако овоме додамо и плаћање хипотеке, њихов расположиви приход који ће наменити штедњи у многим шпанским домаћинствима смањује се на 0.
Ако погледамо бројке за уговарање хипотека у Шпанији, можемо видети како су се оне повећавале последњих година, уз што можемо видети да постоји директна веза између пада штедње са повећањем уговарања хипотека и стицања домова .
За многе Шпанце хипотека је једина инвестиција коју уложе у живот, поред тога што им је главни трошак када стигне крај месеца. Поред тога, када одлучимо да стекнемо имовину и узмемо хипотеку - у многим приликама - банка од нас тражи исплату хипотеке - затварање до 30% вредности имовине - са чиме морамо сами да се позабавимо фондова, с којима је, као што је хипотекарно тржиште и цена становања у Шпанији и интереси који су укључени у стицање истих, издатак који се јавља веома велик и поједе велики део уштеде коју смо имали.
Гледајући ове податке, све је чешће чути изразе као што су „не купуј кућу, унајми је“, „куповина куће је велика глупост, могућност изнајмљивања стана“, „изнајмљивање је удобније, не везати своје домаћинство ». Тачно је да, упркос чињеници да је стицање дома да би имао дом дубоко укорењена традиција у шпанским породицама и да је то одувек био модел живота који треба следити, све више људи одлучује да изнајми дом, уместо тога узимања хипотеке да бисте је купили.
Према студији ББВА Ресеарцх-а, за велики део Шпанаца дом чини 75% њихове имовине током целог живота, односно 3/4 имовине коју граде током свог животног циклуса резимира се у кући. Подаци који врло јасно откривају велику тежину становања у шпанским домаћим економијама.
Амортизација хипотеке једе уштеђевину у Шпанији
Ако погледамо најновије податке који су представљени, као што смо рекли, многе шпанске породице значајно смањују свој дуг. Последњих година од 2010. године остварена је уштеда од 140.000 милиона, што је скандалано и јединствено у зони евра.
Ако погледамо графикон, можемо видети како су последњих година и од избијања кризе шпанска домаћинства значајно смањила свој дуг, што је могуће посвећујући уштеду враћању дуга.
Овај дуг који се амортизује у 90% случајева одговара амортизацији хипотеке, с којом је хипотека постала велика фрустрација шпанског штедише, који се мора опростити од штедње ако жели да има власништво над кућом .
Поред тога, не можемо заборавити да упркос ниским каматним стопама узимање хипотеке носи припадајућу камату која се повећава са трајањем хипотекарног зајма. Испод можемо видети симулацију коју нам Ел Идеалиста и Банка Шпаније нуде о амортизацији хипотеке на 10, 20 и 30 година.
Као што видимо на графикону, камата за стицање хипотеке није окарактерисана тиме што је њен мали проценат, а такође се повећава са повећањем трајања дуга, што чини да шпанске породице на крају плаћају истинске злочине за преузимање дома.
Шпанији су потребни инвеститори
Ако не можемо уштедети за куповину куће, а камате нам не нуде штедне производе који су довољно профитабилни да нашу штедњу учине профитабилном, немамо другу могућност него да инвестирамо.
Лагали бисмо кад бисмо рекли да шпанска домаћинства карактеришу то што се не устежују кад чују да неко говори о могућности улагања, али истина је да је тачка у којој се налазимо једина доступна опција да наш новац учини профитабилним и добити приносе који нам омогућавају да део њих доделимо уштеди.
Није потребно ићи даље да бисмо видели да је улагање у друге врсте производа много исплативије од улагања у становање, зато ћемо провести мали прорачун шта би значило да је новац од наше хипотеке уложен у остала финансијска имовина.
Када бисмо узели наш новац, на пример, 150.000 евра и доделили га за улагање у инвестициони фонд са каматом од 2%, врло конзервативном профитабилношћу и лако га је наћи на тржишту, током 30 година, наша инвестиција од 200.000 евра имала би постати нешто више од 271.500 евра, принос од 121.400 евра. Да је каматна стопа и даље већа, на пример 6%, сложена камата претворила би 150.000 евра у готово милион евра, тачније 912.660 евра.
Заиста нечувене бројке због којих се питамо да ли је становање заиста најпрофитабилнија инвестиција у нашем животу.
Уобичајено је да шпанске породице одједном имају 150.000 евра да није било стицања хипотеке, чак и ако израчунавање можемо да радимо и на месечне рате. За врло конзервативни израчун, рецимо, 500 евра месечно за отплату хипотеке (6.000 евра годишње), за 30 година са 5% генерисали бисмо 401.226 евра, од тога бисмо морали да одузмемо закуп куће, али иако је и даље то врло атрактивна цифра и опција у којој бисмо добили скоро троструку цену куће и спасили бисмо се да се не суочимо са дугом са припадајућим каматама.
Ови подаци бацају сумњу на улагање у некретнине као најбољу алтернативу за улагање. Даље, остављамо вам калкулатор улагања који обезбеђује ББВА управљање имовином како бисте могли да израчунате своју инвестицију.
КАЛКУЛАТОР ИНВЕСТИЦИЈА
Будите пажљиви, након употребе калкулатора, ваша захвалност за куповину куће може се променити.